Читать «Эффект плато. Как преодолеть застой и двигаться дальше» онлайн - страница 75

И если покупка дополнительной коробки сахарной пудры не нанесет большого ущерба вашему бюджету, то в других случаях дополнительные затраты такого рода могут быть неожиданными и крайне неприятными. В некоторых случаях вы можете даже не понять, что совсем скоро достигнете опасного для себя порога. Для того чтобы увидеть происходящее в более значительном масштабе (а также провести отпуск своей мечты), вам следует посетить остров Нассау, расположенный неподалеку от берегов Флориды.

В начале каждого года на родине Хью, на Багамских островах, домовладельцы и страховые компании начинают делать ставки на погоду – в особенности на ураганы. В идеальном мире – там, где получают страховку, лишь когда наверняка знают, что произойдет нечто плохое, – вы могли бы узнать о приближении урагана и потенциальной его опасности для вас, а затем быстро добежать до страховой компании за полисом. Когда ураган наносит удар, вы уже под прикрытием. Если же ураган сворачивает в сторону Атлантики, вы прекращаете действие страхового полиса, а затем повторяете процесс, когда слышите о следующем урагане.

Однако в реальном мире багамские страховые компании не позволяют купить страховку, когда угроза урагана уже реальна. Понятно, что такие действия невыгодны для страховой компании и делают ее бизнес нежизнеспособным. Вы должны участвовать в азартной игре – либо купить страховку на случай урагана, не зная, возникнет ли для вас реальная угроза, либо отказаться от нее и рисковать потерей всего, что у вас есть.

Еще интереснее обстоят дела у компаний, страхующих риски, связанные с ураганами. Они делают такие же ставки, но в значительно бóльших масштабах. Этот процесс называется перестрахованием. Страховые компании страхуют свои риски в других, более крупных компаниях на случай, если последствия урагана для острова будут слишком сильными. Сезон ураганов в Атлантике продолжается с начала июня до конца ноября каждого года. Каждый декабрь в конце одного сезона ураганов и задолго до наступления очередного багамские страховые компании делают многомиллионные ставки на количество ураганов, которые возникнут в следующем году. Их ставки представляют собой комбинацию интуиции, мнения экспертов (точнее, их догадок) и везения. В Нассау работает группа «погодных букмекеров» – метеорологов, пытающихся предсказать тенденции изменения погоды на шесть месяцев вперед (как тут не вспомнить спортивных букмекеров типа Эла Рокера, который, по чистому стечению обстоятельств, также уроженец Багам… Впрочем, мы отвлеклись). После обсуждения возможной динамики развития ураганов Эль-Ниньо, Ла-Нинья (а также других факторов типа путей миграции пеликанов) компании призывают своих «Рокеров» и делают ставки.

Перестраховочное покрытие представляет собой ступенчатую функцию. Вот как она работает. Если бы вы знали наверняка, что в течение года Багамы накроют три урагана, то могли быть уверены (за фиксированную плату), что вам придется заплатить в качестве возмещения лишь небольшую сумму – все остальные риски взяли бы на себя перестраховочные компании. Если ставка сделана правильно, вы можете извлечь немалую прибыль. Если же вы были прижимисты и перестраховали лишь два случая, то после второго урагана вам придется упрашивать перестраховочные компании о предоставлении дополнительного покрытия (цена которого порой может превышать изначальную в три раза). Если же у вас развилась паранойя и вы купили слишком большое покрытие, то вас ожидают значительные постоянные расходы (большая ступенчатая функция), грозящие отъесть немалый кусок от вашей возможной прибыли. Это настоящая азартная игра с высокими ставками.