Читать «Трейдинг с д-ром Элдером: энциклопедия биржевой игры» онлайн - страница 82

Покупая и продавая эти акции на основе дневных графиков, трейдер может хорошо заработать. Отличник сорвет большой куш, но и троечник, ухватывающий лишь 10 % канала, может выжить, пока учится. Что касается внутридневной игры, то шансы есть только у отличника. При результатах чуть похуже трейдер будет съеден комиссиями, проскальзыванием и текущими расходами.

Я уже слышу протесты тех, кто кормится на обслуживании внутридневной игры. Это и брокеры, и продавцы программ, и многие другие. Они назовут вам имена дейтрейдеров, добившихся реального успеха, но это ничего не доказывает. Да, такие трейдеры действительно существуют, и я сам дружу с несколькими из них. К сожалению, они составляют ничтожное меньшинство.

Шансы на успех во внутридневной игре очень малы из-за узости каналов. Нужно быть круглым отличником, чтобы зарабатывать на маленьких колебаниях цен. Малейшая ошибка, неточность информации, незначительное изменение в поведении акции — и на рынке становится одним дейтрейдером меньше.

Внутридневная игра дает массу острых ощущений. Люди, занимающиеся спортом в часы досуга, обычно платят за свои занятия, а не зарабатывают на них. Однако трейдеры, играющие на внутридневных колебаниях ради удовольствия, обманывают себя надеждой на то, что когда-нибудь смогут достать зубами локоть. Не сегодня, так завтра…

Гистограмма MACD

Гистограмма MACD (схождение/расхождение скользящих средних) — индикатор, разработанный Джеральдом Аппелем (Gerald Appel). Он составил две линии MACD из трех скользящих средних, но мы можем улучшить MACD, начертив этот индикатор в виде гистограммы, отражающей расстояние между двумя его линиями. Она помогает выявлять тренды и оценивать соотношение сил быков и медведей. Гистограмма MACD — один из лучших инструментов технического анализа для выявления разворотов трендов.

Прежде чем использовать любой индикатор, нужно понять, как он устроен и что измеряет. Мы уже определили, что цена — это соглашение всех участников рынка о ценности инструмента в данный момент. Скользящее среднее — это средний консенсус о ценности за определенный отрезок времени. Короткое, или быстрое, скользящее среднее отражает среднюю ценность инструмента за короткий промежуток времени. Длинное, или медленное, скользящее среднее отражает среднюю ценность за более длительный период. Гистограмма MACD показывает изменения консенсуса, отслеживая разность между коротким и длинным скользящими средними.

Для получения MACD Аппель использовал три экспоненциальных скользящих средних. Для этого нужно:

1. Вычислить 12-дневное ЕМА на основе цен закрытия.

2. Вычислить 26-дневное ЕМА на основе цен закрытия.

3. Вычесть 26-дневное ЕМА из 12-дневного ЕМА и таким образом получить «быструю» линию, или линию MACD.

4. Вычислить 9-дневное ЕМА «быстрой» линии. Это и будет «медленная», или сигнальная, линия.

Значения периодов усреднения 12, 26 и 9 стали стандартными и используются в большинстве программных пакетов. Моя проверка показала, что изменение этих периодов мало влияет на сигналы, если только не очень сильно изменять соотношения периодов, например, удвоив один и не меняя другой. Если вы отслеживаете много рынков, можете использовать стандартные периоды. Если же вы отслеживаете всего несколько рынков, есть смысл поэкспериментировать с периодами и подобрать такие, которые наиболее точно улавливают развороты разных акций или фьючерсов. Если в вашей программе нет MACD, вместо коротких и длинных линий MACD можно использовать два экспоненциальных скользящих средних (например, 12-дневное и 26-дневное). Затем к разности между ними применяется формула расчета гистограммы MACD, приведенная ниже.